5D门槛 +1.5%
43%2.34公平十进制赔率-1.8pp最新证据移动待接价市场隐含--市场边际
AI Institute · Thesis
39%债券仓位应做流动性加真实收益率杠铃：中债不追1-10Y拥挤牛平，美债不拉长名义久期，美元仓位基准只套保一半以保留6.87压力阈值上…
该主线来自 4 条研究记录的标题、问题和摘要聚类，时间跨度 2026-05-23 至 2026-07-09；用于观察是否形成可配置主题、风险预算和证伪条件，链条词仅作为证据标签。
Lane人民币/美元流动性敏感资产赛道
Conviction77主线强度
Evidence80时间线事件
Stocks3候选标的
Odds / Shadow
主线合约赔率
该 thesis 股票篮子相对待映射基准的 5 / 20 / 60 交易日影子概率。
影子报价67input confidence
20D门槛 +2.5%
47%2.14公平十进制赔率+0.1pp最新证据移动待接价市场隐含--市场边际
60D门槛 +4%
49%2.03公平十进制赔率0.0pp最新证据移动待接价市场隐含--市场边际
Curve shape后端抬升
结构赔率强于短线，前端仍需催化剂确认。
5D → 60D+6.5pp
篮子相对基准的期限概率变化。
EV / Kelly等待真实输入
payoff、市场价格与结算校准未接入前不计算仓位。
Mechanism主线定义
这是自动提取但证据密度较高的主题，适合进入深度研究排队，不直接等同投资结论。
风险偏好与高波动 深研候选：先建观察仓
组合追踪 风险预算0-1% thesis risk 复核节奏每日复核 期限1-4 周 深研优先级中高：自动主题待深研
Provenance
核心来源报告
主线、赛道与标的映射均可回到公开研究结果复核。
07-27 · SOURCE REPORT 最终组合合成 —— USD/JPY 凸性、USD/CNH 对冲阶梯、A 股高股息、黄金与 CGB 久期的统一 NAV 风险... 06-04 · SOURCE REPORT 既有研究记录· FX 触发器矩阵：DXY 102 / USD/CNH 7.35 / TIPS 2.5% 下的对冲比例与筹资... 08-13 · SOURCE REPORT 美债/FOMC外溢下的USD/CNY与USD/CNH确认阈值 — 2026-08-13 08-12 · SOURCE REPORT 2026-08-12 全球宏观研究记录03：美联储不确定性、USD/CNH、人民币篮子与A股防御配置 07-30 · SOURCE REPORT 2026-07-30 旧 USD/CNH 6.90 行权价失效后的人民币稳定性与 A 股宏观 beta 07-28 · SOURCE REPORT 2026-07-28 — USD/CNH 是否是 PBOC 利率脱钩的真正上限？ 07-10 · SOURCE REPORT 2026-07-10 策略研究记录：39%债券仓位内的久期结构与USD/CNH套保 07-10 · SOURCE REPORT USD/CNH 6.87 阈值后的动态套保与离岸美元流动性监控
Stock Universe
候选标的池
这些股票、ETF 或 ADR 是研究跟踪入口，用于连接赛道、证据和组合动作。
Timeline
证据时间线
支持、风险和观察事件按日期聚合，保留公共链接和来源标签。
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