5D门槛 +1.5%
48%2.09公平十进制赔率0.0pp最新证据移动待接价市场隐含--市场边际
Lane油气/地缘通胀赛道
Conviction78主线强度
Evidence80时间线事件
Stocks3候选标的
Odds / Shadow
主线合约赔率
该 thesis 股票篮子相对待映射基准的 5 / 20 / 60 交易日影子概率。
影子报价71input confidence
20D门槛 +2.5%
48%2.08公平十进制赔率-0.5pp最新证据移动待接价市场隐含--市场边际
60D门槛 +4%
50%1.99公平十进制赔率0.0pp最新证据移动待接价市场隐含--市场边际
Curve shape温和后倾
中长期证据略强于短线证据。
5D → 60D+2.5pp
篮子相对基准的期限概率变化。
EV / Kelly等待真实输入
payoff、市场价格与结算校准未接入前不计算仓位。
Mechanism主线定义
这是自动提取但证据密度较高的主题，适合进入深度研究排队，不直接等同投资结论。
风险偏好与高波动 深研候选：先建观察仓
组合追踪 风险预算0-1% thesis risk 复核节奏每日复核 期限1-4 周 深研优先级中高：自动主题待深研
Provenance
核心来源报告
主线、赛道与标的映射均可回到公开研究结果复核。
07-27 · SOURCE REPORT 油价—美联储三情景下的跨资产配置：久期、美元、能源、通胀盈亏平衡与权益 07-27 · SOURCE REPORT 强美元、高美债利率与油价冲击下的A股风格轮动 06-27 · SOURCE REPORT 2026-06-27 首席策略师 研究记录05：非对称美联储下的跨资产杠铃重置——实际对名义久期、TIPS、黄... 06-18 · SOURCE REPORT 美联储鹰派 + 美债收益率 + 强美元对全球原油需求与下半年油价中枢的影响评估 07-07 · SOURCE REPORT 把退潮的油价冲击翻译成一本跨资产账户——久期、盈亏平衡/TIPS、能源敞口与霍尔木兹尾部 06-02 · SOURCE REPORT 油价与利率冲击对AI估值上限的约束 08-02 · SOURCE REPORT 两种油价路径下的跨资产表达：前端利率、美元、能源与权益久期 06-27 · SOURCE REPORT 利率曲线压力测试：通胀波动下的美债哑铃与 TIPS 防御效能（工作日：2026-06-27）
Stock Universe
候选标的池
这些股票、ETF 或 ADR 是研究跟踪入口，用于连接赛道、证据和组合动作。
Timeline
证据时间线
支持、风险和观察事件按日期聚合，保留公共链接和来源标签。
05-04 · 深度研究 · 风险 支撑2万亿美元电网Capex周期的宏观容纳力：利率路径、通胀传导与央行政策对受监管公用事业再融资的... 支撑2万亿美元电网Capex周期的宏观容纳力：利率路径、通胀传导与央行政策对受监管公用事业再融资的影响 05-15 · 深度研究 · 风险 实际利率向r 收敛下的名义美债与TIPS久期再平衡 实际利率向r 收敛下的名义美债与TIPS久期再平衡 既有研究记录· Asset Allocator · Stance: support · 工作日期：2026-05-15（Asia/Singapore） 05-25 · 深度研究 · 风险 更久高利率与油价通胀冲击下的跨资产配置报告 更久高利率与油价通胀冲击下的跨资产配置报告 权威工作日期： 2026年5月25日 分析师： 大类资产配置师 (agy) 本报告立场： 综合 (Synthesize — 承接并深化首席经济学家的宏观研判) 05-25 · 深度研究 · 支持 沃什时代首发冲击：高油价下美联储『更长更久』利率路径对全球流动性的紧缩投影 沃什时代首发冲击：高油价下美联储『更长更久』利率路径对全球流动性的紧缩投影 日期 : 2026-05-25 分析师 : chief-economist (首席经济学家) 任务 : 央行观察 (Central Bank Watch) 研究研究记... 05-27 · 深度研究 · 支持 双速宏观的冲撞：AI驱动的7200亿美元“生产性通胀”如何死锁美联储并分化资产估值 双速宏观的冲撞：AI驱动的7200亿美元“生产性通胀”如何死锁美联储并分化资产估值 05-29 · 深度研究 · 风险 高实际利率与通胀预期波动对 TIPS 避险价值的影响分析 作者： 债券分析师 (bond-analyst) 日期： 2026-05-29 (亚洲/新加坡) 态度： 压力测试 (Stress-Test) 05-31 · 深度研究 · 风险 全球宏观研究报告：能源通胀驱动的“更高更久”美联储利率路径与强势美元对全球流动性的压力测试 全球宏观研究报告：能源通胀驱动的“更高更久”美联储利率路径与强势美元对全球流动性的压力测试 权威工作日期： 2026年5月31日 [锚定日期] 分析师： 全球宏观分析师 (agy) 研究立场： 压力测试... 05-31 · 深度研究 · 风险 外汇策略压力测试：能源通胀冲击下美债利率冲高对 CNY/USD 利差驱动与套利交易的传导 (2026-05-31) 外汇策略压力测试：能源通胀冲击下美债利率冲高对 CNY/USD 利差驱动与套利交易的传导 (2026-05-31) 06-01 · 深度研究 · 风险 AI-Capex 久期书的宏观 Regime 压力测试：利率、通胀与日元套利跨境传导渠道 AI-Capex 久期书的宏观 Regime 压力测试：利率、通胀与日元套利跨境传导渠道 06-02 · 深度研究 · 风险 油价与利率冲击对AI估值上限的约束 权威工作日期： 2026-06-02 分析师： 全球宏观分析师 ( global-macro ) 立场： 综合 (Synthesize — 结合宏观约束与TMT业绩验证进行深度研判) 06-15 · 深度研究 · 风险 哑铃型策略在利率与油价双重底线确认后的战术动态调整研究报告 工作日期： 2026-06-15 (Asia/Singapore，机构权威工作日) - 研究来源：已归档 - 研究记录位置： 研究记录 研判立场：综合 (Synthesize) - 分析师： 首席策... 06-16 · 深度研究 · 支持 AI驱动的“能源通胀”：评估能源先行资本开支对美联储2%通胀目标与自然利率（R-star）的冲击 AI驱动的“能源通胀”：评估能源先行资本开支对美联储2%通胀目标与自然利率（R-star）的冲击 06-18 · 深度研究 · 支持 美联储鹰派 + 美债收益率 + 强美元对全球原油需求与下半年油价中枢的影响评估 美联储鹰派 + 美债收益率 + 强美元对全球原油需求与下半年油价中枢的影响评估 06-20 · 深度研究 · 风险 2026-06-20 全球宏观开局：美联储鹰派暂停与实际利率冲击 工作日期：2026-06-20，Asia/Singapore。选定分析师： global-macro。研究问题：2026年6月17日FOMC按兵不动，是否意味着美联储从“保留降息选择权”转向“优先防守通胀风险”，以及这对全球久期... 06-20 · 深度研究 · 风险 首席策略专题报告：国债久期、A股、黄金与美元在受汇率约束宽松与宽幅逆向利差下的多资产配置 (202... 首席策略专题报告：国债久期、A股、黄金与美元在受汇率约束宽松与宽幅逆向利差下的多资产配置 (2026-06-20) 06-21 · 深度研究 · 支持 2026-06-22 — 全球宏观开局：6月FOMC把油价冲击转化为利率制度测试 2026-06-22 — 全球宏观开局：6月FOMC把油价冲击转化为利率制度测试 06-22 · 深度研究 · 风险 2026-06-22 — 全球宏观：美联储6月暂停把油价冲击转化为利率风险 2026-06-22 — 全球宏观：美联储6月暂停把油价冲击转化为利率风险 06-24 · 深度研究 · 风险 高利率与能源通胀背景下的全球大类资产配置策略 研究记录 — 全球大类资产配置策略 作者角色：首席策略师 / 大类资产配置师 工作基准日：2026-06-27（亚洲/新加坡） 对前序研究的立场：支持（SUPPORT）——把前序研究"更高更久、勿提前定价鸽...
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